谢治宇、刘健维调仓 AI产业链内部换防

21世纪经济报道记者梳理上市公司披露的股东名单发现，A股震荡调整期间，谢治宇、刘健维、杜猛、任桀、左少逸等知名基金经理的调仓方向出现分化，AI产业链内部的“换防”最为明显。

加仓一侧指向AI硬件配套。电磁屏蔽与导热材料供应商飞荣达的股东名单中，左少逸管理的诺安创新驱动、马翔管理的汇添富科技创新新进前十大流通股东，杨谷管理的诺安先锋增持。截至10月9日，三只基金持股市值分别为2.04亿元、0.96亿元和0.81亿元。散热与电磁屏蔽正是AI服务器、交换机的关键配套。

减持一侧落在算力基础设施。刘健维管理的易方达科融、易方达科讯减持奥飞数据，截至10月9日已退出前十大流通股东，而二季度末两者分列第八、第九位。

加仓路径同时向高端制造延伸：谢治宇管理的兴全合润增持德业股份约84万股至444万股，乔迁管理的兴全商业模式优选新进约560万股；杜猛管理的摩根新兴动力增持四方股份约167.8万股至923万股；任桀管理的永赢科技智选则减持安德利并退出前十大流通股东。此外，欧派家居获工银价值精选、中欧红利优享、华商品质价值等产品布局。受访人士的判断一致：加减仓的分野不在赛道标签，而在业绩能否兑现。