橘猫新闻 综合报道 8月3日，国家发改委、国家能源局正式印发《新型电力系统建设“十五五”规划》，明确提出大力促进虚拟电厂发展，并设定到2030年虚拟电厂最大调节能力超过5000万千瓦的目标。业内机构认为，虚拟电厂正从示范阶段迈入规模化商业化周期，全产业链有望迎来价值重估。
根据《规划》，两部门将支持具备条件的售电公司发展虚拟电厂业务，完善交易规则、技术标准体系、建设运行管理机制和接入调用机制，提升资源聚合水平和运行可靠性，推动虚拟电厂常态化、规模化参与电力市场交易。这是继6月《新型能源体系建设“十五五”规划》提出“加快推进虚拟电厂规模化发展”后，又一国家级政策加码。国家能源局6月发布的《关于组织开展新型电力系统建设第一批试点工作的通知》亦重点提及虚拟电厂试点建设，要求因地制宜新建或改造一批虚拟电厂。
数据显示，上海虚拟电厂已累计接入71家运营商，可调能力达281.6万千瓦，相当于一座大型主流燃煤电厂。兴业证券研报指出，电力系统调节需求正从“缺电量”转向“缺调节”，虚拟电厂正式进入规模化商业化周期。天风证券测算，通过虚拟电厂满足5%的峰值负荷仅需投资500亿至600亿元，约为火电投资的1/8，经济性优势显著。东莞证券认为，政策助力下中国虚拟电厂市场有望快速成熟，客户资源开发能力和运营实力将成为行业壁垒。
A股市场上，东方财富Choice数据显示，目前共有73只虚拟电厂概念股，合计总市值约1.05万亿元。国电南瑞以2013.56亿元市值居首，中国能建、华电国际、正泰电器市值均超500亿元。年初至今板块走势偏弱，但近一周转强，九成概念股上涨，朗新科技、经纬股份、国能日新涨幅居前。资金面上，大连电瓷获杠杆资金加仓0.66亿元，特锐德、南网科技分别获加仓0.30亿和0.27亿元。
业绩预期方面，根据3家及以上机构一致预测，6只概念股今年净利润有望翻倍增长，其中鹏辉能源预计同比大增8倍，固德威、艾罗能源预测增幅分别达657%和559%，朗新科技、林洋能源业绩也有望实现超2倍增长。朗新科技依托AI能源大模型打造虚拟电厂智慧交易运营方案，协鑫能科虚拟电厂平台已聚合发电侧资源3697MW，可调负荷约1030MW，并与蚂蚁数科成立合资公司拓展电力交易与虚拟电厂协同控制业务。
