橘猫新闻 综合报道 中国证券投资基金业协会（中基协）最新披露，深圳鼎呈投资管理有限公司（以下简称“深圳鼎呈”）因存在杠杆比例严重超标、投资决策交由外部人员主导、虚构基金经理劳动关系等多项违规事实，被暂停受理基金产品备案12个月，公司现任法定代表人毛宇、合规风控负责人张天乐及时任投资经理谢亦颖均被公开谴责。
据中基协查实，深圳鼎呈旗下产品“鼎呈价值1号”基金合同约定杠杆比例不得超过200%，但净值表显示，该产品自2022年4月至2025年10月共848个交易日中，有197个交易日的杠杆比例超过200%，突破合同约定上限。
更令人震惊的是，深圳鼎呈旗下“鼎呈价值7号”“鼎呈价值10号”“鼎呈福中1号”三只基金的实际投资决策由外部人员林某1、林某2主导，名义上的投资经理谢亦颖仅承担配合工作。2023年3月，上述产品按林某1、林某2指令投向另一私募深圳鼎泰四方旗下产品并支付申购费用。
中基协还披露，深圳鼎呈与谢亦颖之间并无真实劳动关系。2020年2月，深圳鼎呈为谢亦颖注册基金从业资格时，双方谎称已签订劳动合同或委托代理合同，但实际上谢亦颖系由股东方开金融通投资控股有限公司委派，并未与深圳鼎呈订立任何合同。
穿透股权显示，深圳鼎呈成立于2015年7月，管理规模10-20亿元，具有海南省国资背景，由海南华盈投资全资控股，后者主要由海南省国资委、财政厅出资设立。然而国资背景未能阻止公司在投资、人事、风控上的治理失守。
今年3月，深圳证监局已对深圳鼎呈出具警示函，查实其将投资管理职责委托他人行使、未妥善保存部分投资者适当性管理资料等违规行为。中基协红字提示，该公司还存在信息报送异常、三年内行政监管措施、注册地与办公地不在同一辖区等情形。
业内人士指出，杠杆违规从来不是“单点失守”，常伴随委托外部投研、信披造假、人员虚挂等系统性治理缺陷。此前杭州瑜瑶因杠杆超标被警示后，时隔一年半即爆发兑付危机，成为“杭州30亿量化私募跑路事件”核心主体。随着私募运作指引过渡期于今年7月底到期，私募行业已进入“存量出清、增量规范”阶段，未整改到位的存量产品将面临不得新增募集规模、不得新增投资者、不得展期的强制约束，直至强制清算。